證券時報網(wǎng)
梅雙
2025-01-22 22:24
臺積電，傳出一則大消息,！
據(jù)路透社消息,，蘋果、英偉達等科技巨頭的主要供應商臺積電，已開始在美國亞利桑那州的工廠生產(chǎn)先進的4納米芯片,，這也是臺積電首次在美國啟動先進芯片的大規(guī)模生產(chǎn),。美國商務部長雷蒙多稱，“這是一個重大突破,，史無前例,。很多人曾認為這是不可能實現(xiàn)的?！?/p>
臺積電是蘋果,、英偉達、AMD等公司的主要供應商,，該公司和英偉達都是這輪全球人工智能熱潮的主要受益者,。2024年全年，臺積電美股漲幅接近90%,，市值首次突破1萬億美元,。近日，臺積電披露的數(shù)據(jù)顯示,，該公司2024年12月營收同比增長57.8%,，環(huán)比增長0.8%。2024年第四季度收入同比增長38.8%,，超出市場預期,，這增強了投資者對AI熱潮有望在2025年延續(xù)的希望。
在美生產(chǎn)4納米芯片
當?shù)貢r間1月10日,，美國商務部長吉娜·雷蒙多表示,，臺積電已開始在亞利桑那州為美國客戶生產(chǎn)4納米芯片。
據(jù)路透社報道,，雷蒙多接受采訪時說：“這是我們國家歷史上首次在美國本土,、由美國工人生產(chǎn)出領(lǐng)先4納米芯片?！崩酌啥喾Q，4納米芯片在最近幾周開始在美國生產(chǎn),?！斑@是一個重大突破，史無前例,。很多人曾認為這是不可能實現(xiàn)的,。”
報道稱,，為了重振美國芯片產(chǎn)業(yè),，美國總統(tǒng)拜登2022年通過一項總值527億美元的半導體制造和研究補貼計劃，并說服包括臺積電在內(nèi)的領(lǐng)先半導體公司在美國設立晶圓廠。
臺積電目前在亞利桑那州有兩座晶圓廠,，2024年4月同意將投資額增加250億美元至650億美元,，并計劃于2030年在該州建立第三座晶圓廠。
去年11月,，美國商務部批準向臺積電美國子公司撥款66億美元來建廠,，臺積電還獲得最高可達50億美元的低息貸款。
臺積電早前預計,，亞利桑那州的第一座晶圓廠將在2025年上半年量產(chǎn),，第二座晶圓廠將在2028年生產(chǎn)最先進的2納米芯片。此外,，臺積電同意在該州晶圓廠采用最先進的“A16芯片”制造技術(shù),。
臺積電是全球最大的芯片代工廠，也是蘋果,、英偉達等科技巨頭企業(yè)的主要供應商,。根據(jù)美國商務部預測，到2030年,，美國將能生產(chǎn)全球約20%的先進芯片,，而過去美國先進芯片的產(chǎn)能幾乎為零。
臺積電營收大增
1月10日,，臺積電公布了2024年12月的月度營收報告,。數(shù)據(jù)顯示，臺積電去年12月的營收為2781.63億新臺幣,，較上月增長0.8%,，較上一年同期增長57.8%。2024年全年,，臺積電的總營收約為28943億新臺幣,，較2023年增加33.9%。
根據(jù)測算,，2024年第四季度（10月至12月）整體營收為8685億新臺幣（約合263.6億美元）,，超過市場預測，分析師此前普遍預計該公司第四季度收入為8536億新臺幣（約合259億美元）,。
臺積電的強勁業(yè)績表現(xiàn),，增強了人們對谷歌、微軟,、亞馬遜等大型科技公司將繼續(xù)快速建設和升級數(shù)據(jù)中心以推動人工智能發(fā)展的預期,。本月，人工智能服務器制造商鴻海精密報告的銷售額好于預期,，而微軟則概述了本財年在數(shù)據(jù)中心上投資800億美元的計劃,。
臺積電這家全球最大的先進芯片制造商,，是全球人工智能開發(fā)競賽的最大受益者之一。2024年,，臺積電的市值幾乎翻了一倍,，目前在美股市場的市值接近 1.1 萬億美元。
不過,，市場上也存在擔憂,。過度建設、電力短缺等問題可能成為AI發(fā)展的瓶頸,。此外,，缺乏殺手級AI應用也可能導致服務器容量的閑置。除了英偉達和AI領(lǐng)域,，臺積電還面臨著全球科技市場和地緣政治的不確定性,。盡管如此，臺積電的毛利率有望創(chuàng)下新高,。
摩根士丹利預計,，受iPhone季節(jié)性影響，臺積電第一季度營收或?qū)⑾禄?%,。盡管如此,，該公司預計全年營收仍將增長，但增速或低于20%,。分析師Charlie Chan表示,，臺積電通常會采取保守的業(yè)績指引。
臺積電預計將于1月16日公布第四季度完整收益報告,，屆時將更新其對本季度和全年的展望,。行業(yè)分析師Charles Shum表示，“臺積電的毛利率可能會升至兩年來的最高水平58%,，甚至更高,。在即將召開的財報電話會議上，有四個方面值得關(guān)注：首先是CoWoS先進封裝產(chǎn)能的進度與營收,，有望讓人窺見臺積電對未來12—18個月的AI芯片需求強度預期,；其次是美國亞利桑那州晶圓廠的增產(chǎn)進展，這是滿足蘋果,、英偉達等客戶在美國生產(chǎn)芯片需求的關(guān)鍵,；有關(guān)7nm、16nm以上的成熟制程節(jié)點需求減弱,，或帶來的潛在利潤壓力,；最后是2025年的資本支出計劃,，將顯示臺積電對下一代2nm制程獲采用的信心,。”
近日，花旗分析師表示,，在英偉達帶動下,，臺積電人工智能（AI）相關(guān)營收在2025年可望顯著增長，英偉達甚至有可能超越蘋果,，成為臺積電最大客戶,，為臺積電貢獻營收將翻倍至20%。
花旗分析師稱,，除了英偉達外,，未來兩到三年內(nèi)專為AI設計的特殊應用集成電路（ASIC）需求強勁的增長動能，也將進一步支撐臺積電業(yè)績,。大多數(shù)AI芯片將自2025年底開始轉(zhuǎn)向采用3nm制程,，隨著技術(shù)升級所帶來的更高平均售價，有助支持臺積電獲利增長延續(xù)至2026年,。
中信建投表示,，微軟、亞馬遜,、谷歌,、Meta四大北美云廠商資本開支持續(xù)增長，2025年資本開支進一步樂觀,，且投資將主要用于服務器,、數(shù)據(jù)中心和網(wǎng)絡基礎(chǔ)設施，有望促進AI基礎(chǔ)設施產(chǎn)業(yè)鏈景氣度持續(xù)向上,。
校對：楊立林
