證券時報網
鐘恬
2025-05-17 07:43
近日,，若干家跌破3%的信用卡現(xiàn)金分期利率，要跟市場告別了,。
低于“保本線”,、年利率3%以下的消費貸價格戰(zhàn)，才落幕一個多月,，就有一些銀行信用卡開展不同力度的現(xiàn)金分期限時優(yōu)惠活動：利息優(yōu)惠最低可至2折以下,，使得整體現(xiàn)金分期年利率測算下來已低于3%。
這也就是為什么，業(yè)界關于銀行“繞道”信用卡現(xiàn)金分期,，重新開卷消費金融業(yè)務的質疑聲漸起,。
券商中國記者觀察到，目前已有銀行信用卡中心將現(xiàn)金分期利率優(yōu)惠活動力度縮減,，使得分期年利率回升至3%以上,。
如此，現(xiàn)金分期實際利率水平,，也齊平于消費貸限價政策的導向。
分期優(yōu)惠空前,，底線齊平消費貸限價政策
此前,，各家信用卡經常舉辦現(xiàn)金分期優(yōu)惠活動。但在消費貸限價政策開啟之后的這一輪,，力度之大,，頗受關注。
據(jù)券商中國記者不完全統(tǒng)計和匯總公開報道,，近期,，中國銀行、交通銀行,、浦發(fā)銀行,、中信銀行、招商銀行等多家銀行,，推出信用卡現(xiàn)金分期或賬單分期利率優(yōu)惠活動,。
其中，有兩家銀行的限時現(xiàn)金分期優(yōu)惠力度空前,，此前給出限時低于2折的利息優(yōu)惠,，使得12期現(xiàn)金分期還款折算年化利率低至3%以下。另外,，優(yōu)惠力度稍低的幾家銀行,，優(yōu)惠也打到了3—4折區(qū)間，優(yōu)惠后現(xiàn)金分期折算年化利率降至5%—6%之間,，較之前高于10%的利率大幅降低,。
年利率低于3%的少數(shù)現(xiàn)金分期產品，似乎彰顯著信用卡現(xiàn)金分期業(yè)務不受此前消費貸限價政策影響,。雖然信用卡分期與個人消費貸款遵循不同監(jiān)管規(guī)定,，但事實上，業(yè)界認為現(xiàn)金分期資金可打入指定儲蓄卡內,，后續(xù)可用于取現(xiàn)或者其他個人消費,，實質上與消費貸區(qū)別不大。
據(jù)券商中國記者跟進了解,，此前現(xiàn)金分期年化利率低于3%的兩家銀行,，均已作出最新調整：
1.一家銀行信用卡中心,，昨日縮減了分期利率優(yōu)惠力度，使得其分期最低折算年利率回升至3%以上,。
2.另一家銀行最新回復券商中國記者,，該行已基于監(jiān)管強化消費金融的要求，針對現(xiàn)金分期業(yè)務與消費貸款相似性,，也全面對其執(zhí)行年化利率大于等于3%標準,。
從“以價換量”，到呼吁“以質換量”
今年一季度,，消費貸價格戰(zhàn)愈演愈烈,，不少銀行通過發(fā)放優(yōu)惠券等方式，將部分客戶實際消費貸利率降至2.5%—2.8%,。后續(xù)經監(jiān)管部門指導,，從4月起銀行新發(fā)放消費貸產品的年化利率不得低于3%。
根本原因在于,，低于銀行保本線的消費貸利率是不可持續(xù)的,。同理，信用卡現(xiàn)金分期利率也是,，階段性“以價換量”后都會重回一個更為合理的價格區(qū)間,。
有銀行信用卡中心告訴券商中國記者，現(xiàn)階段金融政策的重點是支持高品質消費品供給,，需求端的消費貸款成本,，不應該再作為各家展業(yè)的主要考慮因素了。也就是說,，不管是消費貸業(yè)務還是信用卡業(yè)務,，在金融支持消費的進程里，各家行不應該“以價換量”,，而應“以質換量”,。
有權威專家在接受第一財經采訪時也指出，一些銀行的消費貸款還出現(xiàn)過度競爭,，甚至是發(fā)放的消費貸款利率已經低于該行保本點,，這種模式很難持續(xù)，也容易放大部分高杠桿群體的負債風險,。
目前,，信用卡極大地滿足了公眾的消費融資需求，而且還有相對較長的免息期,，實質上等價于便宜甚至是“零成本”的融資支持保障,。發(fā)展消費金融根本上是要擴大有效消費需求，拓展消費場景，確保消費貸款真正用于支持消費,，堅持合理適度的原則,。
“銀行需要通過下沉服務、挖掘客戶,、做大蛋糕,，保持理性定價，促進消費金融可持續(xù)發(fā)展,?！痹摍嗤＜胰缡钦f。
責編：羅曉霞
排版：劉珺宇?????????
校對：王錦程???
