券商中國
王明弘
2025-05-18 16:37
本周（5月12日至5月16日）A股大盤表現(xiàn)平穩(wěn),，上證指數(shù)全周上漲0.76%，收于3367.46點(diǎn),；深證成指周內(nèi)漲0.52%,，創(chuàng)業(yè)板指漲1.38%。
本周機(jī)構(gòu)調(diào)研情況趨于穩(wěn)定,，截至5月16日,，共有163家上市公司披露機(jī)構(gòu)調(diào)研記錄，其中,，安集科技為本周機(jī)構(gòu)最感興趣的上市公司,，5月12日，共有241家機(jī)構(gòu)參與調(diào)研,。
安集科技成立于2006年,，目前A股市值超200億元，股價為179.3元,，是一家專注于高端半導(dǎo)體材料研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化的企業(yè),，主要產(chǎn)品包括化學(xué)機(jī)械拋光液、功能性濕電子化學(xué)品和電鍍液及添加劑,，廣泛應(yīng)用于集成電路制造和先進(jìn)封裝領(lǐng)域??,。
據(jù)?安集科技高管介紹，在電鍍液及添加劑方面,，該公司已完成相關(guān)產(chǎn)品系列平臺搭建,，持續(xù)投入研發(fā)，并推進(jìn)本地化生產(chǎn)及各種電鍍開發(fā)及驗證,。功能性濕電子化學(xué)品業(yè)務(wù)增速顯著,，增長較快的產(chǎn)品為刻蝕后清洗液和拋光后清洗液。
機(jī)構(gòu)重點(diǎn)問及?安集科技先進(jìn)制程領(lǐng)域的發(fā)展情況,，該公司表示,，內(nèi)部未單獨(dú)統(tǒng)計先進(jìn)制程產(chǎn)品占比，主要跟隨客戶工藝改進(jìn)和先進(jìn)制程需求,，新應(yīng)用,、新技術(shù)在新產(chǎn)品的占比都在提高中,。
此外,，2025年一季度?安集科技收入與部分下游晶圓廠客戶業(yè)績不匹配。安集科技表示，公司目前業(yè)務(wù)面較廣,，客戶集中度有所降低,，單一客戶不代表整體趨勢；此外,，公司披露的當(dāng)期業(yè)績與客戶的業(yè)績之間可能存在時間錯位,；最后，公司在不同客戶中產(chǎn)品線的側(cè)重點(diǎn)會有階段性的不同,。對于下半年市場需求,，?安集科技持謹(jǐn)慎觀望態(tài)度。
新時達(dá)本周接受82家機(jī)構(gòu)二次調(diào)研,，海爾入主相關(guān)進(jìn)展成多數(shù)機(jī)構(gòu)投資者的關(guān)注焦點(diǎn),。今年2月，海爾集團(tuán)通過子公司青島海爾卡奧斯工業(yè)智能有限公司與新時達(dá)原實(shí)控人紀(jì)德法,、劉麗萍,、紀(jì)翌簽署《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》及《表決權(quán)委托協(xié)議》，獲得新時達(dá)控制權(quán),，交易金額為13億元,。
資料顯示，新時達(dá)是一家主營電梯控制,、機(jī)器人,、控制與驅(qū)動等產(chǎn)品及系統(tǒng)業(yè)務(wù)的企業(yè)。新時達(dá)2024年半年報顯示,，新時達(dá)電梯控制器業(yè)務(wù)出貨量全球第二,，SCARA機(jī)器人出貨量處于國內(nèi)第二、全球第四,，是國產(chǎn)頭部機(jī)器人廠商中最早擁有全自主可控控制技術(shù)的企業(yè),。
機(jī)構(gòu)問及海爾集團(tuán)是否已入主公司，新時達(dá)表示,，目前與海爾集團(tuán)的交易還未正式交割,，在交割之后雙方會加大協(xié)同力度，促進(jìn)彼此發(fā)展,?！昂柤瘓F(tuán)將與新時達(dá)共享全球供應(yīng)鏈、數(shù)字化營銷,、精益管理,、品牌資源等各項能力，新時達(dá)依托海爾已有的工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺,，進(jìn)一步加強(qiáng)雙方在工業(yè)自動化領(lǐng)域上下游產(chǎn)業(yè)鏈的協(xié)同效應(yīng),，實(shí)現(xiàn)在智能制造核心環(huán)節(jié)的精準(zhǔn)卡位，為未來進(jìn)一步擴(kuò)展工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)版圖打下堅實(shí)基礎(chǔ)?！毙聲r達(dá)高管介紹道,。
熱門調(diào)研標(biāo)的方面，還有海大集團(tuán),、奧比中光-UW,、陽光諾和及仕佳光子等4家公司接受了超50家機(jī)構(gòu)調(diào)研。奧比中光-UW是近期備受關(guān)注的人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈上的關(guān)鍵公司之一,，該公司是全球3D視覺傳感器重要供應(yīng)商之一,，主要負(fù)責(zé)“機(jī)器人之眼”，為機(jī)器人提供3D視覺技術(shù),。本周共有59家機(jī)構(gòu)參與奧比中光-UW調(diào)研,。
在調(diào)研中，機(jī)構(gòu)重點(diǎn)關(guān)注奧比中光-UW在各類型機(jī)器人業(yè)務(wù)方面的進(jìn)展,。該公司介紹道,，依托全場景服務(wù)能力，奧比中光-UW在中國服務(wù)機(jī)器人領(lǐng)域已達(dá)成極高的市場占有率并積累了一批行業(yè)頭部客戶,。截至目前,，奧比中光-UW已與云跡科技、擎朗智能,、普渡科技,、高仙機(jī)器人等多家服務(wù)機(jī)器人客戶達(dá)成業(yè)務(wù)合作，覆蓋智能巡檢,、酒店樓宇配送,、商用清潔等應(yīng)用場景。
奧比中光-UW高管表示,，3D視覺感知行業(yè)存在較高的行業(yè)門檻和壁壘,，在技術(shù)、資金,、人才等方面要求較高,，因此行業(yè)競爭格局較為穩(wěn)定，目前新進(jìn)入市場且可構(gòu)成直接競爭的企業(yè)較少,。未來三至五年,，該公司將有計劃地針對下游加大投入布局，以保證技術(shù)和市場領(lǐng)先地位,，并把握發(fā)展機(jī)遇,。
